2018展望與2017投資總結

2018展望

1. 繼續Buy&Hold與努力賺錢增大本金，不要試圖Time the market!
2. 考慮在投資組合納入考慮ESG原則(重視環境,社會與公司治理)的ETF，或是乾淨能源的ETF。例如ETHO(最小碳足跡公司)與PBW(乾淨能源相關公司)。不要把美好的地球透支了
3. 持續研究區塊鏈與英國的ETF，前者有機會改變社會；後者能夠減少股利稅~

2017總結

1. 基準指數: 全球股票市場(VT)上漲24%          (2017一整年)
2. 我的投資組合(Total Portfolio)上漲27.8%   (從3月左右到現在)

 Total Portfolio(Securities+Cryptocurrency)上漲27.8%

• 從今年三月起使用美國盈透證券還有富邦複委託
• 在六月底少量投資加密貨幣
• 加密貨幣上漲很大，要有心理準備未來可能出現的大幅修正
• 預期加密貨幣佔總投資組合5%，但是現在佔15%...考慮是否調節

 Securities(上漲13%)

• 預期股票:不動產:抗通膨債券:股利成長股票:公債=70:10:5:5:10
• 與預期相符不需調整

Cryptocurrency(上漲345%)

• 加密貨幣彼此間佔比應與市值相同
• 應賣出少部分的BTC買入ADA，其餘不需要調整

如何導出錢包私鑰

當初比特黃金BTG在10月底分叉後，Bittrex支援BTG的交易以及存款

但是當時BTC都放在Breadwallet，要等到Breadwallet支援BTG的導出

不知道要等多久..因此想要把Breadwallet的私鑰sweep到Coinomi

取得BTG~但是Breadwallet是HD錢包，無法直接擁有私鑰

用以下連結的教學可以把Breadwallet註冊時給的12字recovery phrase轉換成私鑰

https://coinomi.freshdesk.com/support/solutions/articles/29000013719-how-to-get-bitcoin-cash-from-many-wallet-software-services-with-coinomi

加密貨幣的投資價值?

整理一下目前學習到的觀點~不管是PTT還是中共都是臥龍藏虎Orz

1.  比特幣原先的出發點是一種主從式架構的分散式系統，

不需要傳統銀行這些受信任的第三方，就能成為全球金流網絡支付系統~

所需要的費用比傳統銀行低~


2.  加密貨幣不同於銀行存簿上的數字:  前者代表的是一段程式碼，

不需要人為在背後結算，如果有智能合約，能夠自動結算，

甚至也能夠透過ICO來達成融資效果；

後者僅是紀錄數字而已並無其他意義，若要執行交易仍需銀行的介入。


3.  不管是加密貨幣還是法幣，其價值源自"交易"，如果不能交易那甚麼幣

都沒有價值~加密貨幣的數量有限以及高波動性讓它不適合作為法幣，

然支付處理商是有能力以當下的匯率將加密貨幣換成法幣/法幣換成加密貨幣

，讓法幣從消費者流向生產者同時避免加密貨幣波動性高這個缺點。  

總之加密貨幣可望隨著交易量愈來愈大而增加其價值，

成為全球金流支付網絡。但哪種加密貨幣會成為支付網絡還很難說!

名氣最大的比特幣因為開發者不支持大區塊造成交易手續費上升..

美國知名的加密貨幣交易所Coinbase開始支持比特現金

(相比於比特幣有較大的區塊，手續費較低)、Steam不支持比特幣交易、

Bitpay開始支持比特幣以外的虛擬貨幣支付等等。

當然比特幣開發團隊為了解決困境也計畫未來推出閃電網絡。

就讓我們拭目以待吧!

我目前對於加密貨幣背後的技術仍然十分外行，因此和投資證券一樣，

採取市值加權的方式持有前幾大加密貨幣，不去預測哪一種未來會變成主流~

(但要注意市值加權投資方法已經被證實能夠打敗大部分的主動投資XD)




Reference:

http://www.jianshu.com/p/5a4cab9f04a2
https://www.ptt.cc/bbs/DigiCurrency/M.1512444021.A.A7C.html
https://www.ptt.cc/bbs/DigiCurrency/M.1512678415.A.298.html
https://www.ptt.cc/bbs/DigiCurrency/M.1512361536.A.B27.html

長期持有=長期傻傻的抱著??

對於不預測價格高低點、長期持有的投資人來說

難道長期持有就只能傻傻地放在帳戶中嗎?


如果標的是台股:

• 可以考慮使用雙向借券或是信託借券，賺取利息費
• 藝高膽大的投資人可以考慮股票質押，多一筆現金利用。但是要小心如果股價跌太多會有風險
• 但是以上我都沒有用過因為手上沒有台股XD

如果標的是美股:

• 使用複委託購買美股的話似乎就只能傻傻地放著，也不能使用股票質押
• 使用第一證券的話，可以使用證券借出收益計畫，把證券借給第一證券，賺取借券費
• 使用盈透證券的話也有股票收益增強計畫，可以把證券借給願意跟你借的投資人，獲得的利息與盈透證券55分帳~只可惜現金帳戶至少要有5萬鎂才能參加..QQ要加把勁了!!

如果標的是加密貨幣:

• 放在幣託或是Maicoin或是其他大部分常見的交易所/錢包應該只能傻傻放著
• Poloniex的話，可以自己設定出借利率，然後就算別人還你了，也可以用原本設定的利率再出借給別人(但是利率是不能變的)
• Bitfiniex的話，出借功能是Poloniex的進化版，利率可以設定為FFR，也就是會隨著出借利率的高低而變動出借利率，自動把加密貨幣借給想借的人，也因為這個功能，是我目前主要使用的交易所
• 但要注意一點，加密貨幣放在交易所就不持有私鑰了，所以如果交易所被盜或是交易所惡意要搶走你的加密貨幣的話就GG惹QQ
• 此外，加密貨幣目前的趨勢是IFO(Initial Fork Offering)，也就是一種加密貨幣會分岔成好幾種。如果加密貨幣放在交易所的話因為不持有私鑰，因此會不會獲得分岔幣完全是取決於交易所願不願意給你分岔幣。但是如果放在紙/手機/硬體錢包持有私鑰的話，就可以拿到分岔幣~

台股或是美股的出借文章網路上很多就不細談，以下探討加密貨幣放在交易所的pros&cons


加密貨幣放在交易所的好處:

1. 交易方便
2. 可以出借給別人賺取利息(特定的交易所)
3. 如果會給分岔幣的話很方便，說不定還可以在原本的交易所換成想要的加密貨幣
4. 不用保管又臭又長的私鑰

加密貨幣放在交易所的壞處:

1. 交易所被盜或是被交易所盜都GG，加密貨幣掰掰
2. 有可能拿不到分岔幣

改變抗通膨資產組合

在原本的Securities中，抗通膨資產佔比為20%

(全球不動產投資信託REET 10%+美抗通膨公債VTIP 10%)


但在2017年出版的漫步華爾街中，作者提到在金融壓抑時期(政府背負超額債務，只好人為壓低利率，犧牲債券持有人權益)

可以使用高股利的穩定成長型股票取代部份的債券，前者的殖利率較高而且還有成長性~

故決定把抗通膨資產更改為10%REET+5%VTIP+5%VIGI(非美股利增長ETF)

一來實踐作者的建言，VIGI現在的殖利率為0.87%，高於VTIP的0.76%

二來可以把抗通膨資產變成完全的全球化(VTIP --> VTIP+VIGI)，不要把資產單壓美國~~

2017/12/01 Portfolio投資組合

Securities有價證券:

• 預期 全球股票:全球不動產投資信託:美國抗通膨債券:全球公債是70:10:10:10

Cryptocurrency加密貨幣:

• 預期 加密貨幣佔總資產4.5%

• 預期 每一種加密貨幣的佔比應與其市值佔比相同

1.Total Portfolio(Securities+Cryptocurrency)

• 加密貨幣狂漲，佔Portfolio的12%

2. Securities

• 股票/不動產/抗通膨債券/公債 佔比與預期(70:10:10:10)大致吻合 

• 不需要調節

3. Cryptocurrency

• 加密貨幣狂漲，佔Portfolio的12%，超過原先規劃的4.5%

• 考慮在Bitfinex調節部位，部分換成美金

• BTC:ETH:BCH:XRP=70:17:9:4 與市值佔比相同，彼此的比例不須調節

• C20是一種token，依照市值比例持有前20大加密貨幣